Дневник инвестора: «Думай и богатей»
Или как получать от 60% годовых на свои вложения

Зачем нужен MSCI Russia: график онлайн котировок и перспективы российской экономики

Приветствую вас!

А не поговорить ли нам сегодня про наш родимый индекс — MSCI Russia? Ведь «своя рубашка ближе к телу», поэтому про наш с вами показатель мы обязательно должны знать. Что он из себя представляет, все его плюсы и минусы, словом, досконально.

Приступим?

Что такое MSCI Russia

Как ни парадоксально, индекс MSCI Russia разработан не для россиян, а для зарубежных инвесторов, которые имеют желание вложиться в российские акции. Данный показатель рассчитывается агентством Morgan Stanley Capital International (MSCI) и, собственно, назван по его аббревиатуре. MSCI Russia – это составная часть глобального семейства индексов MSCI World.

Акции включаются в индекс по такому принципу:

  • Охват российского рынка – не менее 85%.
  • Добавляются только ценные бумаги, доступные для покупки на международном рынке.
  • Компании имеют высокую или среднюю капитализацию.

Точные критерии выбора участников держатся в тайне. Торгуется в американских долларах.

Онлайн-график и цена

Ни для кого не секрет, что российские активы в основном не радуют нас стабильностью. MSCI Russia отнюдь не исключение. Конечно, он относится к недооцененным активам, но котировки на графике скачут довольно сильно и, главное, разнонаправленно. Исходя из этого, пока его можно отнести к высокорисковым инвестициям.


Какие компании входят в MSCI Russia

В третьем квартале 2018 года данный показатель включает в себя акции 22 компаний крупнейших секторов экономики. Туда попали компании финансового сектора – Московская биржа, нефтегазовой отрасли – Сургутнефтегаз, Газпром, Роснефть, Татнефть, Транснефть, ЛУКОЙЛ, Novatek, металлургия – Северсталь, Норильский никель, Новолипецкий MK, связь – «Mobil’nye Telesistemy». Присутствует также химическое производство – PhosAgro, розничная торговля – «Magnit» и драгметаллы – «Полюс».

Лидеры по доле среди них – Банк «ВТБ», «РусГидро», Сбербанк, Интер РАО ЕЭС.

Состав и долевое участие в индексе пересматривается каждый квартал. Наиболее ощутимыми являются те ревизионные мероприятия, которые имеют место в мае и ноябре.

История индекса

Свою историю серия рассматриваемых индексов начала в 1987 году, когда инвестиционный банк Morgan Stanley выкупил у Capital Group права на расчет международных индексов. Но первоначально сохранялся статус-кво – финансовый гигант сам не рассчитывал индексы, а только пользовался ими и продвигал на рынок. Функция аналитики окончательно перешла к нему после слияния с Capital Group в 1998 году, в результате чего образовалась аналитическая компания MSCI inc.

Эта компания имеет огромный авторитет и известность на мировых фондовых рынках. Ее расчетам доверяют миллионы инвесторов.

Конкретно этот индекс не входит в список крупнейших мировых активов, но безусловно представляет интерес для рассмотрения в качестве инвестиционного инструмента.

Виды индекса

MSCI Russia включает следующие виды:

  • MSCI Russia Adr-Gdr USD TR.
  • MSCI Russia Capped 25% USD.
  • MSCI Russia Consumer Staples USD.

Стоимость и динамика за все время

Индекс MSCI Russia после появления на фондовом рынке оказался весьма привлекательным для инвесторов. Он демонстрировал отличный непрестанный рост, в связи с чем успешно завоевывал все большую популярность. Индикатор зафиксировал исторический максимум на уровне 1649 пунктов. Пик пришелся на май 2008 года.

Испортил все дело мировой экономический кризис 2008 года. Все помнят его глубину и разрушительную силу воздействия. На котировках MSCI Russia это не могло не отразиться. Сразу после исторического пика индекс обрушился с небывалой скоростью.

Это была настолько глубокая просадка, что итогом стал исторический минимум на уровне 321 пункта в январе 2009 года. Получается, за полугодие этот актив потерял 80,5%.

После кризиса индекс сумел оправиться от потрясения и снова пошел в рост. К апрелю 2011 года он вышел на уровень 1136 пунктов, что очень неплохо в данной ситуации. Однако дальше наметился протяженный спад, который продлился до 2016 года. Только весной того года индекс смог вернуться к небольшому росту, который продолжается по сей день.


Метод расчета MSCI Russia

MSCI Russia Index рассчитывается двумя способами:

  • С использованием метода чистых ценовых изменений (Clear Price).
  • Принимая во внимание выплачиваемые дивиденды (Total Return).

Точнее сказать не получится, так как Morgan Stanley предпочитает не делиться этой информацией. Известно только, что главную роль здесь играет капитализация входящих в него компаний, потому что он входит в семейство индексов, взвешенных по капитализации.

Расчет ведется непрерывно каждые 15 секунд в течение биржевого рабочего дня.

Плюсы и минусы индекса

Разберемся с плюсами и минусами данного инструмента.

Среди плюсов отмечу такие:

  • Относится к недооцененным и, значит, перспективным для вложений.
  • Включает в себя крупнейшие российские компании из ведущих отраслей.
  • Динамичный – пересмотр его состава осуществляется довольно часто.
  • Волатилен – соответственно, дает возможность заработать.

Без минусов, к сожалению, не обходится ни один инвестиционный инструмент, включая этот:

  • Не раскрывается специфика расчета – важнейшая информация для принятия инвестиционных решений.
  • Слишком остро реагирует на внешнеполитические события.
  • Зависим от курса американской валюты и общей монетарной политики США.
  • В его расчет не входят критерии инвестиционной привлекательности, что усложняет его анализ.

Как и где заработать на индексе

MSCI Russia хоть и является российским индексом, на российских фондовых площадках он не торгуется. Чтобы приступить к заработку на производных этого индикатора, можно обратиться к лицензированному брокеру под юрисдикцией Российской Федерации. Через их дочерние компании в Европе и Америке можно получить доступ к ETF на базе этого индекса.

Однако лучшим способом будет обратиться напрямую к иностранному брокеру, предоставляющего доступ к торговле на западных площадках.

Вот список наиболее популярных ETF-фондов на основе этого индекса:

  • ERUS от iShares.
  • db x-trackers MSCI Russia Capped UCITS 1C.
  • KIM KINDEX MSCI Russia Synth.
  • iShares MSCI Russia Adr/Gdr UCITS.
  • RSX от VanEck (на похожем индексе MVIS Russia).

А вообще, если вы гражданин РФ, то проще купить FXRL от Финекса на базе нашего РТС. Тем более, что он доступен на ИИС.

Кит-Финанс
Открытие
CapTrader
Exante

Хороший брокер для новичка. Здесь я держу российскую часть инвестпортфеля из ETF от FinEx на ИИС.

Брокер радует:

  • низкими комиссиями и отсутствием назойливых звонков в предложениями потратить мои деньги.

Из минусов:

  • слабый личный кабинет и неудобная система ежегодной перегенерации ключа.

Обзор можно почитать здесь.

Еще один классный брокер, с которым я проработал больше 2-х лет. Именно тут я торговал на FORTS.

Из плюсов:

  1. Вменяемые комиссии
  2. Отличный личный кабинет
  3. Приятные бесплатные сервисы

К минусам отнесу любовь брокера к звонкам с попыткой что-нибудь продать.

Обзор можно посмотреть вот здесь.

Немецкий представляющий брокер IB для прямого выхода на зарубежные рынки. Здесь находится мой инвестиционный портфель.

Из плюсов:

  1. Работает с россиянами
  2. Наличие русскоязычной версии сайта
  3. Вменяемые комиссии
  4. Отсутствие платы за неактивность
  5. Страховка в рамках законодательства США на $500к

К минусам отнесу:

  • Поддержка исключительно на английском и немецком
  • Сама служба поддержки работает плохо

Подробнейший обзор смотрите в этом посте.

Еще один интересный брокер для выхода за рубеж, причем не из семейства IB. К сожалению россиянам открывают договора только на Кипре.

Из плюсов:

  1. Приемлемые комиссии
  2. Факт успешной проверки работы со стороны SEC
  3. Русскоязычный сайт и поддержка

К минусам:

  • Кипрская юрисдикция
  • Плата за неактивность

Подробный обзор читайте тут. Бонусные 500$ при открытии счета можно получить здесь.


Полезные статьи

Предостережение о сомнительных способах заработка

И снова я про ту же тему.

Нет, ну правда – хватит уже верить в сказки! Может, лучше потрете лампу в надежде на джинна или загадаете желание золотой рыбке? Согласно теории вероятности, это будет надежнее. А знаете почему? Потому что эти персонажи не были мошенниками.

Возвращаясь к нашим баранам, не стоит беспрекословно верить в то, что можно заработать миллион долларов за пять минут. Что такое вообще эти «бинарные опционы»? Кто-нибудь может четко и подробно объяснить их природу, структуру и принцип работы? Если да, то я снимаю шляпу.

И тот же Форекс – если хотите реально торговать на бирже, забудьте про него. Он вообще не имеет никакого отношения к реальной фондовой бирже, где торгуются акции и другие ценные бумаги.

В общем, господа хорошие, если у вас есть лишние деньги – несите мне. Так оно надежнее будет. А если вложения окупятся, обещаю поделиться прибылью… Шутка.

Интересные факты о MSCI Russia

Наш индекс включен в группу MSCI Emerging markets, то есть семейство индексов рынков развивающихся стран. Туда, к примеру, входит еще Китай, Бразилия, Индия и другие им подобные.

Вообще, структура довольная интересная. Для ознакомления приведу ее здесь:

Что влияет на цену

К факторам, способным повлиять на котировки, относятся:

  • Ожидание новых санкций против России.
  • Угроза экономического кризиса.
  • Политическая конъюнктура и риторика лидеров крупнейших стран Запада.
  • Смена состава индекса MSCI Russia.
  • Политические и экономические события внутри страны.

Разумеется, состояние отдельных компаний, прогнозы аналитиков и риски по их акциям также оказывают определенное влияние на весь индекс, однако оно не настолько ярко выражено и, как правило, носит непродолжительный характер.

Прогноз, аналитика и перспективы

Когда российский рынок начнет расти?
Загрузка ... Загрузка ...

Безусловно, Morgan Stanley – это финансовый монстр, имеющий огромный вес в финансовом мире. Поэтому рассчитываемые им индексы являются своего рода индикатором состояния экономики в деловых кругах.

Сам индекс сложновато прогнозировать, однако он очень способный в плане роста. Это является ключевой причиной интереса к нему со стороны международных инвесторов. Главная рекомендация – не брать его с целью заработать за 3 месяца миллион долларов стартуя с тысячи рублей.

К сожалению, российские компании пока не могут конкурировать с другими за ТОП-10 в составе MSCI EM. Хочется надеяться, что это временно.

Однако, пока российский рынок относится к недооцененным, есть смысл работать с этим индексом. Если взять его, дождавшись отскока от нижней границы, он принесет неплохой доход и займет почетное место в портфеле инвестора.

Похожие индексы

К похожим можно отнести:

  • РТС.
  • ММВБ.
  • MVIS Russia Index.

Как я упомянул выше, этот индекс входит в семейство MSCI Emerging Markets. Всего их на данный момент 23, по количеству развивающихся стран, включенных в глобальный индекс. Вот некоторые из наших собратьев по развивающемуся рынку:

  • MSCI Poland.
  • MSCI Greece.
  • MSCI Egypt.
  • MSCI Peru.

Тем, кто привык страховать себя от неожиданностей, особенно когда речь идет о работе с индексами, которые иногда выдают непредсказуемые сюрпризы, рекомендую ознакомиться с моей статьей. В ней подробно изложены рекомендации по составлению инвестиционного портфеля.

Я не прощаюсь – у меня еще много интересных идей.

Советую не откладывать на завтра и подписаться на мой блог сейчас, чтобы не упустить возможность следить за обновлениями.

Оцените статью
1 Звезда2 Звезды3 Звезды4 Звезды5 Звезд
Загрузка...
Подпишитесь на обновления
Добавить комментарий
Рекомендую
Adblock detector