Вложить деньги во что-то одно может быть выгоднее, чем распыляться

У всех есть друзья. И хорошие, и плохие, не суть. Наверняка есть и такие, что когда у них все хорошо, их вроде и нет. А когда что-то не так — будь добр, выслушай. Так и у меня.

Приходит недавно товарищ в гости и жалуется: «Весь год на нервах. Капитал разбросало по акциям, «роботам», различным сервисам социального трейдинга, криптомонетам и ещё нескольким направлениям. А в итоге всего 6% за целый год — не густо. Обычный банковский вклад принес бы столько же.» Ситуация понятна, обидно, ведь деньги должны работать!

Вопрос в том, стоит ли, вообще, инвестировать или лучше сразу положить деньги на депозит и наслаждаться жизнью? Или всё-таки есть способ увеличить доходность от инвестиций?

Диверсификация — наше всё

Эффективность минимизации рисков через диверсификацию уже давно доказана. Если мы начнём инвестировать часть денег в недвижимость, положим немного в банк, прикупим акций российских компаний или иностранной валюты, то как минимум сохраним капитал.

Именно так и поступил  еще один мой товарищ. Его успешному старту в переработке макулатуры позавидовал даже я. Излишки денег, которые образовались у него к 2014, он стал активно инвестировать. Пару квартир, акции «Тантал», «Алроса», «Мечел»..., различные старт-апы. Это только начало широкого перечня.

Где-то больше, где-то меньше, а где-то вовсе в минус, но в общей сложности диверсификация себя оправдывала. На мой вопрос — «как?» он отвечал о правильном распределении долей между активами:

• В высокорисковые активы (акции, старт-апы, опционы) было вложено около 15% от капитала.
• В активы среднего риска (недвижимость, ОФЗ, драг. металлы) он старался инвестировать не более 30%.
• И 55% было помещено на банковский депозит.

Это примерное соотношение, так как он большую часть прибыли реинвестировал. И казалось, что этот подход будет работать всегда. Но случилось то, чего он не ожидал. Нефть упала в цене и потянула за собой практически все активы, да ещё и инфляция...

Так ли она хороша

Сегодня товарищ «зализывает» раны и не хочет ничего слышать о диверсификации. Как-то за пивом мы разговорились и речь зашла о цифрах.

Он признался, начало было очень многообещающим: акции и недвижимость росли в цене, выплачивались проценты по ОФЗ, несколько старт-апов хайпанули. А вот итог его инвестиций на сегодня:

• Почти все стартапы, в которые было вложено около 2 000 000 р., прогорели, а те, кто ещё держится, не приносят дохода.
• Недвижка в рублях вроде выросла на 8-9%, но по валюте выходило, что подешевела почти в два раза.
• Депозит в рублях «съела» инфляция, а валюту под проценты он не положил (о чём сейчас очень жалеет), получать 2-3% в год считал ниже своего достоинства. Да и потом, он боялся, что доллар «упадёт».

В общем, пришёл к тому с чего начал. Сейчас он занимается расширением своего бизнеса, взялся за переработку пластмассы, стекла, прикупил два пресса.

Выходит, диверсификация не работает? Или работает, но только для крупных инвесторов, которые крутят миллионами долларов. Для них 6% годовых, это как 120 средних зарплат для нас.

И даже такая страшная вещь, как инфляция, которая за последние несколько лет дала «прикурить» всем российским инвесторам, им не страшна.

В противовес этому

В таких условиях сама по себе напрашивается мысль инвестировать во что-то одно, ну или выбрать максимум два направления. Хорошая мысля, приходит опосля.

Если бы я инвестировал просто в Apple, то за 9 лет сделал бы х5 к своему капиталу. Очень приятный довесок, как мне кажется. В тоже самое время весь индекс S&P500 вырос только на 143%.

Если немного сгладить углы, то стратегия, которая выглядит для меня оптимальной, предполагает «концентрированное» инвестирование, если:

• Работаю с банком — значит не только депозитная ячейка, но и покупка государственных облигаций (ОФЗ). А также часть капитала в иностранной валюте, например, EUR или USD.
• Покупаю акции — значит не только российские бумаги, но и акции зарубежных компаний. А это уже портфельные инвестиции.
• Если недвижимость, то вкладываюсь в коммерческие варианты. Плюс в покупку квартир (для последующей сдачи в аренду).

В этом году я решил сосредоточиться на инвестировании в акции, разобраться с портфельной диверсификацией и распределением капитала соответственно долям. А вот перспективы с недвижимостью меня не радуют, валюта с рублём постоянно «скачут» — одним словом, волатильность зашкаливает.

Единственное, что

Как оказалось, банальное следование советам классиков инвестирования может привести к потере времени, а «время, которое мы имеем, — это деньги, которых мы не имеем».

Проблема в том, что этот трюк с выбором актива, который круче тех, что вы купили, срабатывает только задним числом. В реальности, на примере той же акции Apple, при просадках в 50%, как в прошлом году, не факт что у меня бы хватило веры в компанию.

В инвестициях главное не заработать больше всех, а найти баланс между своим ощущением стабильности и риском, который вознаграждается доходностью. А для этого нужно поднимать свою финансовую грамотность. Обучаясь, малыми суммами постепенно пытаться «щупать» направление. Тут и 5 и 7 активов работать могут, главное чтобы без больших потерь.

Полученные знания помогут определиться. Например, инвестировать в рынок недвижимости, когда цены растут, не имеет смысла. Да, представляете? Если все вокруг твердят что недвижка растет, значит время уже упущено, вы опоздали. Лучше сосредоточиться на акциях компаний или облигациях. И наоборот, когда на фондовом или валютном рынке ажиотаж достиг своего пика, пора вкладывать в недвижку.

Осталась лишь еще одна загвоздка. Понять что сейчас пик можно только задним числом. Все остальное — гадать и в 99.99% неугадывать, а значит терять.

Заключение

Удачное вложение в один актив может принести и 500% прибыли. Проблема в том, что это скорее всего везение.

В то время как грамотное распоряжение денежным потоком может принести меньше прибыли на инвестированный капитал, но не будет стоить вам седых волос. Да, поначалу агрессивные вложения во что-то одно позволяет быстро нарастить капитал.

Однако, с ростом капитала, эффективнее всего придерживаться «концентрированной» диверсификации. Это позволит сэкономить время и рассмотреть больше инвестиционных направлений в будущем.

А вы диверсифицируете или вкладываете во что-то одно? Как вообще обстоят дела с вашими накоплениями в этом году?