Что будет с золотом если рухнет доллар: самый вероятный сценарий

Приветствую! Нестабильность мировой экономики, эмбарго, торговые войны и локальные конфликты нервируют банкиров и обычных людей. К этим событиям прибавляются слухи о скором пробуждении Йеллоустонского супервулкана, уходе США под воду, отказе многих стран от доллара и даже мировой войне. И ничего смешного в этом нет. Все, что казалось напрасными страхами вчера, завтра может стать реальностью.

Предлагаю подумать, что будет с золотом, если рухнет доллар? Ведь металлические и бумажные деньги теряли стоимость много раз. Как при этом поведет себя цена на благородный металл? Не буду гадать и предсказывать, а просто расскажу о том, что влияет на его стоимость и каковы перспективы.

Что влияет на цену золота

С начала биржевой торговли металлом в 1792 году цена на него колебалась от 19 до 30 $ за тройскую унцию. Некоторая стабильность наступила с принятием в 1944 году Бреттон-Вудской системы, когда 35 $ приравняли к одной унции. На протяжении пары десятилетий золото было привязано к доллару. Но истощение запасов США к 1970 годам заставило Никсона отменить эквивалентность доллара золоту. С тех пор стоимость значительно выросла, и благородный металл сам стал образцом надежного резерва. Но и на этот резерв цена колеблется по многим причинам.

Металл постоянно дорожает и ненадолго дешевеет. Стоимость зависит от многих факторов, ведь это не обычный товар вроде стали или зерна. Помимо рыночных отношений на котировку влияют еще политические события и инвестиционная привлекательность. Факторы влияния можно разделить на две группы.

Первая – это товарные отношения:

1. Спрос на ювелирном рынке.
2. Уровень потребления со стороны промышленных предприятий.
3. Истощение разрабатываемых месторождений, удорожание добычи и разведки новых.
4. Неспособность или нежелание добывающих компаний полностью обеспечить спрос.

Вторая – прочие:

1. Политические кризисы и природные катаклизмы в ведущих странах-экспортерах.
2. Глобальная экономическая ситуация и кризисы развития мировой экономики.
3. Покупка или продажа центральными банками крупных государств.
4. Спекуляции на товарном, валютном и фондовом рынках.
5. Курс доллара на мировом валютном рынке.

Если первую можно отнести к объективным факторам, то со второй группой, с одной стороны, сложнее, а с другой – проще. Сложнее потому, что все факторы субъективные. Проще потому, что в итоге все сводится к неразрывной паре золото – доллар.

Как влияет курс доллара на золото

Влиять-то влияет, но не напрямую. Почему так? Потому, что цена зависит от разнонаправленных факторов. К ним подмешиваются сезонный спрос, локальные войны, аварии на шахтах, желание инвесторов рисковать и многое другое. Поэтому колебания курса доллара не отражаются зеркально на котировках драгоценного металла. Однако обоюдное влияние сильно заметно. Ведь расчеты за покупку золота на мировом рынке проводятся в американских долларах.

Особенно заметна зависимость во времена кризисов. Неуверенность заставляет инвесторов переводить активы в валюты «тихой гавани» – иену и швейцарский франк, скупать золото. То же происходит и при появлении негативных новостей о состоянии экономики США. Любые опасения насчет устойчивости доллара ведут к росту цены на благородный металл. Рухнувший курс доллара означает рост цены на золото. И наоборот.

Что будет с золотом, если рухнет доллар

Мнение эксперта

Владимир Сильченко

Частный инвестор, предприниматель и автор блога

Задать вопрос

Ничего страшного! Оно не гниет, не ржавеет и не горит. Может только расплавиться в огне. Потом остынет и все равно останется желтым металлом. Поэтому в физическом смысле даже из-за фатальной катастрофы – рухнувшего доллара – с золотом ничего не произойдет. Слитки или изделия получат стоимость в других валютах.

Конечно, падение доллара всегда ведет к неопределенности на мировом рынке. Возникающая турбулентность заставляет искать надежные убежища для вложений. А золото – это и есть тихая заводь и главная мировая резервная валюта. Поэтому с финансовой стороны от того, что доллар рухнет, тоже ничего плохого не предвидится. Абсолютный крах доллара или сильное падение курса не снизит ценности золота в других валютах.

Вопрос – какова будет стоимость? Как минимум – эквивалент товаров, которые можно будет купить за тройскую унцию, сохранится. Как максимум – изменится в большую сторону. Стабильность золота подтверждена тысячелетиями.

Золото сейчас растет или падает?

Постоянный рост наблюдается с 2000 года, когда стоимость актива составляла всего 300 долларов. В 2012 золото немного упало и цена следовала в коридоре от 1100 до 1400 $. Начиная с сентября 2018 года – рост котировок с небольшими откатами. На сегодня цена незначительно корректируется, что для трейдеров служит сигналом к покупке.

График динамики курса на золото онлайн

Сейчас увидеть стоимость золота в долларах США онлайн можно на графике:

Текущие запасы и производство золота в мире

Благородный металл добывается уже 6 тысяч лет, и, по разным оценкам, надземные запасы составляют от 150 тыс. до 2,5 млн тонн. Большая разница вызвана тем, что металл используется в технике, медицине и промышленности, хранится в резервах центральных банков и частных сбережениях в виде ювелирных изделий, монет и слитков. WGC (Всемирный совет по золоту) оценивает запасы на уровне 192 тыс. тонн.

По сравнению с запасами, перспективы добычи небольшие. По оценке Metals Focus, на конец 2016 в подземных кладовых оставалось всего около 57,3 тыс. тонн. Сейчас годовое производство – около 3200 тонн. Поэтому, если не откроют новые суперместорождения, то запасы могут истощиться к 2034 году.

Будет ли золото расти или падать в будущем: прогноз стоимости от банков и экспертов

За декабрь 2018 года цена выросла на 5%. Поэтому вполне оправданными могут оказаться положительные прогнозы многих аналитиков на 2019 и дальнейшие годы. Крупнейшие агентства и аналитики верят в рост, а банки вкладываются в покупку.

По мнению экспертов агентства Fitch Ratings, в ближайшие годы высокие цены будут стимулировать новые инвестиции и мировую добычу. Цена останется стабильно высокой, а по итогам 2019 года составит 1300 $.

Goldman Sachs также оптимистично смотрит на перспективы металла в ближайшие годы. По мнению банкиров, в 2019 стоимость сможет преодолеть психологический рубеж в 1350 $. Поэтому банк надеется на рост цены и советует покупку как долгосрочную инвестицию.

Специалисты банка ABN AMRO дают еще более высокие прогнозы. Голландские аналитики считают, что ослабление доллара и торговая напряженность между Штатами и КНР поддержит ралли до 1400 $ в 2019 году. С перспективой стабильного роста в последующие годы.

Заметьте, желтый металл стабилен всегда. А денежные накопления люди утрачивали во все времена. Золото не обесценивается и за последние 50 лет серьезно подорожало. Вложенные в него средства – это надежная страховка от бурь и невзгод мировой экономики.

На этом все, до новых встреч. Подписывайтесь на обновления и делитесь полезными ссылками на свежие статьи в социальных сетях! Оставляйте комментарии.